4 Difetti da considerare prima di investire in ETF |

I fondi negoziati in borsa (ETF) sono strumenti estremamente utili che consentono agli investitori di raggiungere obiettivi di portafoglio che è stata a lungo la provincia esclusiva di manager professionisti di grandi capitali. Non più. Gli ETF possono offrire ai singoli investitori un facile accesso alle materie prime e ai mercati esteri. Sono anche adatti per tracciare settori specifici. I fondi brevi e ultracorti consentono agli investitori di prendere entrambi i lati del commercio e utilizzare la leva finanziaria per rafforzare il loro potenziale di rendimento. E tutto ciò è possibile dal tuo conto di intermediazione esistente.

Per tutti i loro vantaggi, tuttavia, gli ETF non sono perfetti e in alcuni casi possono avere più potenziale per il danno che per il bene. Ecco quattro difetti dell'ETF che dovresti tenere a mente prima di investire.

Commissioni di gestione

Gli ETF ei fondi comuni di investimento condividono un certo numero di caratteristiche, e una di queste è che entrambe fanno pagare le tasse. Gli ETF, in quanto di solito gestiti passivamente, in genere hanno rapporti di spesa molto bassi. Ma di solito non è sempre così, e alcuni ETF riscuotono oneri sostanziali.

Mentre la stragrande maggioranza degli ETF ha commissioni inferiori allo 0,75%, le commissioni superiori all'1% stanno diventando più comuni man mano che questa asset class continua a svilupparsi. Le tasse derivano dai guadagni negli anni buoni e si aggiungono alle perdite negli anni cattivi. Per gli investitori è fondamentale sapere in anticipo cosa pagheranno. Per i fondi gestiti passivamente, fare acquisti a prezzi è un utile sforzo.

Spese di trading

Le commissioni di gestione sono qualcosa di simile ai fondi comuni di investimento e agli ETF. Ma i fondi comuni di investimento, nella maggior parte dei casi, non sottopongono gli investitori alle commissioni di negoziazione. Mentre alcuni fondi comuni di investimento addebitano una commissione di rimborso anticipato e molti fondi hanno un carico di front-end o di back-end, molti fondi possono essere facilmente acquistati e venduti gratuitamente.

Ciò non è vero per gli ETF. Pagherete una commissione sul commercio quando acquistate e una commissione sul commercio quando vendete.

La ramificazione di questo fatto è che gli ETF possono non essere adatti ai piccoli investitori. L'acquisto di un valore di $ 100 di un ETF presso il broker di sconto avrà un costo di $ 7 o del 7%. Alcuni fondi comuni di investimento - quelli con carichi di front-end del 5,75% e l'1,25% di commissioni, incorreranno in questi livelli di spesa.

E se l'investitore decidesse di uscire dal commercio, costerebbe altri $ 7 per farlo. Questo è il 14% dei $ 100 iniziali investiti - e questo è il massimo, che mangerebbe un quarto di qualsiasi guadagno. Ci vorrebbe anche un ritorno eccezionale per rendere tale livello di spesa economicamente vantaggioso. I fondi comuni di investimento a vuoto sono probabilmente un'opzione di gran lunga migliore per i piccoli investitori.

Ciclico

Tutti i fondi comuni condividono una strategia comune: ciascuno cerca di generare rendimenti indipendentemente dal mercato. Un fondo orientato alla crescita non dovrebbe seguire il mercato ma superare i suoi guadagni. La maggior parte degli investitori di fondi comuni di investimento, quindi, impiega una strategia di buy-and-hold a lungo termine.

Questo è assolutamente inadatto per la maggior parte degli ETF.

Perché? Perché gli ETF non sono progettati per battere il mercato. Sono strumenti passivi per investitori attivi: comprate un ETF che è un petrolio lungo quando pensate che il petrolio aumenterà; compri un ETF breve quando pensi che il petrolio cadrà. Nessuno di questi ETF, tuttavia, sarebbe appropriato per un investitore a lungo termine, poiché il prezzo di una merce è troppo volatile.

I fondi comuni sono buoni investimenti a lungo termine: alcuni buoni che puoi comprare e dimenticare; si esibiranno bene nel corso degli anni. Ma gli ETF, ad eccezione di alcune scelte legate al reddito, sono strumenti da utilizzare per cicli di mercato temporali, per comprare bassi e vendere alti nel relativamente breve termine.

Nondiversified

Un S & P 500 fondo diffonde le tue attività oltre 500 società. Il tuo investimento si muoverà con il mercato. Quando si apprende dalla notizia che lo S & P è cresciuto dell'1,2%, si sa che il proprio investimento ha fatto la stessa cosa. Ma sebbene gli ETF fossero originariamente progettati per rispecchiare indici di mercato come il Dow e lo S & P, molti ETF ora tracciano indici molto più ristretti e hanno solo poche decine di società strettamente correlate nei loro portafogli.

Questa mancanza di diversificazione può essere un grande cosa: se possiedi prodotti farmaceutici mentre i produttori di farmaci stanno avendo un grande anno, batterai il mercato

Ma se è un brutto anno per aziende come Pfizer e Merck, allora il tuo investimento sarà in ritardo rispetto allo S & P. ​​

È fondamentale che gli investitori sappiano cosa stanno acquistando e perché. Devono capire il rischio e il potenziale premio e sentirsi a proprio agio con ciascuno.

Se sei disposto a correre il rischio di acquistare un settore specifico, allora gli ETF possono essere esattamente ciò che il medico ha ordinato.

La risposta all'investimento: Se ti sentirai più sicuro con una strategia più diversificata, allora segui uno Spider o un ETF Diamond o vai con un fondo comune gestito attivamente e adeguatamente diversificato.

I fondi scambiati sono una recente innovazione a Wall Street che ha ha rivoluzionato le scelte disponibili per i singoli investitori. Non sono perfetti, né sono la peggiore opportunità. Gli ETF hanno molti vantaggi, ma, come tutti gli investimenti, dovresti utilizzare gli ETF solo dopo aver considerato attentamente i tuoi obiettivi di investimento, il capitale disponibile, i tempi e la tolleranza al rischio.