Il dibattito sui prestiti alle piccole imprese presso le cooperative di credito

Il problema a portata di mano

Attualmente, le unioni di credito sono limitate a concedere solo il 12,25% delle loro attività. Questo tetto è stato implementato attraverso la Credit Union Membership Access Act del 1998, firmata in legge il 17 agosto 1998.

Sebbene le cooperative di credito siano limitate da questo limite, sono attive nel concedere piccoli prestiti. I sindacati di credito hanno aumentato i prestiti alle imprese del 45% dalla crisi finanziaria, mentre le banche hanno ridotto il credito alle imprese del 15% durante lo stesso periodo.

Il 26 novembre, il CUNA ha annunciato che questa legge entrerà in votazione nella prossima settimana.

Proposta di legislazione

Introdotto nel marzo 2011, la Small Business Lending Enhancement Act è una proposta bipartisan, introdotta dal Congressista Mark Udall (D-CO) e Ed Royce (R-CA). L'atto (S.2231 al Senato e H.R. 1418 alla Camera dei Rappresentanti) propone di aumentare il limite per il credito alle piccole imprese del credito dal 12,25% del patrimonio del credito al 27,5%. Se approvata, la legislazione richiede che le unioni di credito a cui è concesso un aumento del massimale per la concessione di prestiti corrispondano a diversi criteri. I sindacati di credito devono essere:

1. Ben capitalizzato (attualmente un valore netto del 7%)
2. Esperienza, con 5 anni di esperienza di prestito di aziende associate
3. A o superiore all'80% dell'attuale limite del 12,25% per almeno 1 anno prima dell'applicazione
4. In grado di dimostrare una solida sottoscrizione e assistenza basata su prestazioni storiche e una forte gestione della leadership

Questa legislazione proposta è stata approvata da gruppi sia liberali sia conservatori, tra cui il presidente Obama, la Federazione dei consumatori d'America e gli americani per la riforma fiscale. La legislazione è stata contrastata dagli Independent Community Bankers of America e dall'American Bankers Association.

La legge sul rafforzamento dei prestiti alle piccole imprese mira ad aumentare il limite del credito alle imprese membro per tutte le unioni di credito, e anche se ci si aspettava che arrivasse al voto in Senato, tale voto non si è ancora verificato. I deputati ora dicono che probabilmente arriveranno a votare all'inizio del 2013.

Eventi recenti

Il 7 agosto 2012, il presidente Obama ha annunciato un programma di aiuti alla siccità come risposta alla recente distruzione delle colture, causata dalla mancanza di piogge e temperature record nel Midwest. Questo programma di soccorso prevedeva un nuovo mandato da parte dell'NCUA che consentiva a 1.003 unioni di credito la possibilità di aderire alla designazione come unione di credito a basso reddito. Questa designazione consente a queste particolari unioni di credito di ignorare il limite massimo del credito alle imprese membro del 12,25%, liberando da qualche parte tra $ 250 milioni e $ 500 milioni in prestiti per le piccole imprese. L'NCUA affermava che queste 1.003 cooperative di credito erano sempre state ammissibili; il mandato ha solo semplificato il sistema attraverso il quale potrebbero essere nominati sindacati a basso reddito. Alcuni banchieri reagirono con indignazione, affermando che il NCUA aveva oltrepassato i suoi confini.

Il 22 agosto 2012, il commissario del Michigan del regolamento finanziario e assicurativo ha emesso un mandato che consente alle cooperative di credito statali di investire in organizzazioni sindacali di credito (CUSO) che forniscono prodotti e servizi alle unioni di credito o ai loro membri, di solito amministrando investimenti e prestiti alle imprese. Sebbene non sia possibile investire oltre il 10% delle attività del Credit Union in CUSO, questo limite del 10% è escluso dal limite del 12,25%.

La maggioranza delle piccole imprese ha rilevato che il 90% dei proprietari di piccole imprese ritiene che la mancanza di disponibilità di credito sia un problema; Il think tank libertario R Street ha calcolato che se questa proposta dovesse essere approvata, avrebbe liberato 13 miliardi di dollari nel capitale delle piccole imprese e creato 140.000 posti di lavoro.

Quale effetto avrebbe un aumento del capogruppo delle imprese associate (MBL) sull'economia?

Mentre nessuno può dire con certezza in che modo questa legislazione potrebbe influenzare le piccole imprese e l'economia, ci sono state ampie speculazioni.

Argomenti che si oppongono all'aumento del limite del prestito alle imprese

• Vantaggio ingiusto per le unioni di credito esentasse: Le banche pagano le tasse, le cooperative di credito no.
• Un aumento del limite diminuirà il credito bancario: Mentre le cooperative di credito credono che forniranno più prestiti per più persone, alcuni credono che gli stessi prestiti saranno forniti alle stesse persone, solo che saranno prestatori diversi (in questo caso, a detrimento della banca comunitaria)
• Il miglioramento dell'economia non è garantito: L'American Bankers Association sostiene che la legislazione proposta non creerà nuovi posti di lavoro e ruberà entrate dalle banche della comunità, e, a sua volta, il governo federale attraverso le entrate fiscali perse.
• Rischio potenziale rappresentato dal sistema finanziario: Alcuni pensano che le unioni di credito non abbiano l'infrastruttura per gestire un limite massimo di prestito, e in tempi di incertezza economica, un aumento del tetto porterebbe a prestiti sconsiderati e alla possibile chiusura di alcune cooperative di credito

Argomenti che supportano l'aumento del limite del prestito alle imprese

• Maggiore accesso al capitale a più piccole impreseS:
  • Alcuni ritengono che un aumento del massimale del prestito sarebbe vantaggioso per le piccole imprese, che spesso non si qualificano per i prestiti da parte delle banche - ritengono che l'argomento secondo cui le banche dovrebbero fare questo prestito piuttosto che le unioni di credito non è valido perché le banche sono meno propense a prestare alle piccole imprese rispetto alle cooperative di credito
  • Alcuni proprietari di piccole imprese affermano che le loro richieste di prestiti per le piccole imprese vengono respinte da diverse banche, per poi essere accettate da un'unione di credito
• La crisi finanziaria ha portato ad un aumento della domanda di prestiti; le cooperative di credito stanno rispondendo a questa esigenza
  • Harry Reid, il leader della maggioranza al senato, ha dichiarato: "Durante questo crollo economico … le unioni di credito sono state una linfa vitale per le piccole imprese e per i privati".
  • I sindacati di credito hanno aumentato i loro prestiti dalla crisi finanziaria mentre le banche hanno diminuito la loro attività di prestito e molti ritengono che sia necessario un aumento del tetto di prestito in modo che le cooperative di credito possano continuare ad aiutare le piccole imprese che le banche non sono disposte a sostenere

Opinioni di esperti

• Diana Dykstra, Presidente e CEO della California e Nevada Credit Union League

"Il limite del credito alle imprese associate sta impedendo il credito ben capitalizzato i sindacati dal fornire prestiti tanto necessari alle piccole imprese. Questo stretto la limitazione è stata inutilmente attaccata alla più ampia legislazione sindacale di 1998, e in quel momento l'amministrazione Clinton ne contestò l'inclusione. Oggi il limite impedisce sempre più alle piccole imprese di accedere capitale e linee di credito che sono fondamentali per la crescita e la creazione di posti di lavoro in un'economia in difficoltà.

Questo dovrebbe essere un gioco da ragazzi: i sindacati di credito sono sani e hanno soldi per prestare, e le piccole imprese hanno difficoltà ad accedere al capitale. Il la legislazione è approvata dalla National Credit Union Administration - the agenzia di regolamentazione federale per le unioni di credito - così come gli Stati Uniti Dipartimento del tesoro.

Si tratta di posti di lavoro e dell'economia. Coloro che si frappongono negano Opportunità di crescita per le piccole imprese americane. Altro finanziario le istituzioni hanno ricevuto due forme di salvataggio, eppure si rifiutano di farlo prestare. Questa legislazione consente cooperative di credito sane, con il permesso di il loro regolatore, per emettere nuovi prestiti commerciali senza dover pagare il contribuente a dime. Il Congresso dovrebbe agire immediatamente per votare la sua approvazione. "

• Paul Merski, Vicepresidente esecutivo e Chief Economist della Independent Community Bankers of America (ICBA)

"Ai sindacati di credito è stato assegnato un generoso esonero fiscale per servire persone con mezzi modesti. Tuttavia, invece di sostenere i consumatori tipici con questa esenzione fiscale, una manciata di cooperative di credito vogliono mantenere il loro sussidio fiscale ma espandersi completamente nel credito commerciale. S. 2231 sarebbe più che raddoppiare i limiti imposti dal Congresso sull'autorità creditizia delle imprese di credito, permettendo a pochi sindacati di credito ossessionati dalla crescita di usare i loro sussidi fiscali per scegliere i prestiti che le banche comunitarie pagano nelle loro comunità. Ciò ridurrebbe solo le entrate federali, statali e locali, favorendo i sindacati di credito sovvenzionati dalle tasse sulle banche comunitarie che pagano le tasse. L'espansione dell'autorità di prestito alle imprese di unioni di credito esente da imposta aumenterebbe anche i rischi per il sistema finanziario. A gennaio, il Government Accountability Office ha riferito che le cooperative di credito fallite avevano più prestiti da parte dei soci come percentuale di attività rispetto ad altri nel settore.

La legislazione è controproducente e controversa anche tra le unioni di credito. Ad aprile, diversi dirigenti sindacali hanno espresso la loro opposizione a questa legislazione. Hanno scritto che il fallimento di parecchie grandi unioni di credito era dovuto all'eccesso di prestiti alle imprese, che l'industria non è preparata per l'espansione dell'autorità creditizia e che una maggioranza silenziosa delle credit unions non vuole né ha bisogno di S. 2231. La legislazione sarebbe utile a un ristretto numero di credit unions, mentre danneggia le banche comunitarie che pagano le tasse.

Le banche con sede nella Comunità sono prolifici istituti di credito per piccole imprese e sono rimasti a fianco dei loro clienti in questi difficili periodi economici. Stanno aiutando a espandere il credito alle piccole imprese mentre la ripresa si rafforza e la domanda ritorna, e a differenza dei sindacati di credito, pagano le tasse federali, statali e locali per sostenere le loro comunità ".