Alcune rendite possono funzionare in pensione, ma procedere con cautela

Di Joe Allaria

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Dalle alte tariffe associate a prodotti sempre più complessi a pratiche di vendita discutibili, le rendite hanno avuto un brutto colpo nel corso degli anni per molte ragioni. Ma non sono tutti cattivi.

Poiché alcune rendite possono offrire una garanzia di reddito in futuro, possono essere interessanti per gli investitori che cercano di garantire un flusso costante di reddito in pensione. Con i bassi rendimenti di oggi, la volatilità del mercato e l'incertezza economica, potrebbe essere un buon momento per rispolverare le tue conoscenze annuali, soprattutto se stai pensando di andare in pensione nel prossimo futuro.

Come funzionano?

Una rendita è un prodotto finanziario contrattuale tipicamente venduto da una compagnia di assicurazioni. Nella forma più elementare, un individuo acquista una rendita vitalizia con un pagamento in capitale e riceve reddito in futuro, sotto forma di pagamenti periodici o in un'unica soluzione. Le rendite hanno spesso una fase di accumulazione, quando la somma forfettaria viene trattenuta e investita dalla compagnia assicurativa e una fase di distribuzione, quando il proprietario riceve i soldi indietro, con interesse.

Da rendite fisse a rendite variabili, questi prodotti possono essere progettati per investire i fondi in vari modi. Perché ci sono così tanti tipi di rendite, ci sono anche molti piloti e caratteristiche che sono disponibili come componenti aggiuntivi di vari prodotti di rendita.

Ma molti consulenti concordano sul fatto che i consumatori che considerano le rendite dovrebbero solo acquistarli in base alle garanzie che offrono. Questi accordi possono includere l'importo del pagamento del reddito, la durata e il tasso di rendimento promessi durante la fase di accumulo. Queste garanzie sono supportate dalla solidità finanziaria del fornitore, quindi è importante che gli investitori acquistino una rendita da una società stabile.

Redditi da reddito

Per le persone in cerca di reddito durante la pensione, rendite vitalizie potrebbero essere una buona opzione. Questi prodotti sono strutturati per fornire pagamenti regolari al proprietario ad un certo punto dopo l'investimento iniziale. Per semplicità, diamo un'occhiata a due tipi: rendite immediate a premio unico e rendite da reddito differito.

Le rendite immediate funzionano esattamente come suonano. Viene pagato un premio forfettario e il flusso di reddito vitalizio inizia immediatamente. Con rendite differite viene effettuato un acquisto a somma forfettaria e in futuro i pagamenti delle rendite vitalizie vengono posticipati.

Il reddito può anche essere strutturato in diversi modi, tra cui reddito vitalizio, reddito congiunto o reddito per un certo periodo di tempo.

Strategia di annualità differita per i redditi da pensione

Con la pianificazione previdenziale, una delle principali sfide consiste nel determinare se i tuoi risparmi dureranno fino a quando ne avrai bisogno. Semplicemente non sai per quanto tempo vivrai, quindi è impossibile sapere quanto durerà il tuo denaro. Con la promessa di un reddito garantito, le rendite vitalizie possono aiutare a risolvere questo problema.

Nella pianificazione della pensione, il tasso al quale i pensionati iniziano a prelevare denaro dai loro portafogli di pensionamento è noto come un "tasso di prelievo". Per decenni, molti consulenti hanno utilizzato il 4% come percentuale di prelievo "sicura", il che significa che gli investitori potrebbero ritirarsi in modo sicuro 4 % del loro gruzzolo ogni anno durante la pensione e si sentono sicuri che il portafoglio durerebbe almeno 30 anni. Oggi, a causa dei bassi tassi di interesse, molti consulenti pensano che il 3% sia un tasso di prelievo sicuro migliore. Certo, non c'è garanzia che il portfolio durerà così a lungo.

Ma le rendite possono fornire quella garanzia. Una strategia di reddito pensionistico che è diventata popolare tra alcuni pre-pensionati è quella di acquistare una rendita di reddito differita negli ultimi cinque a 10 anni prima del pensionamento, con l'intenzione di iniziare il pagamento dei redditi al momento del pensionamento.

Quindi, cosa succede alla somma investita durante il periodo di "differimento" o la fase di accumulazione? Di solito, la società che offre il prodotto di rendita garantirà un rendimento fisso sull'investimento ogni anno nel periodo in cui il proprietario ha deciso di attendere fino alla distribuzione dei fondi. Ciò significa che il tuo investimento potrebbe non crescere quanto i tuoi fondi se lo fossero se fossero stati investiti nel mercato azionario, ma il vantaggio è che ti è garantito un tasso di rendimento predeterminato. Questa strategia può anche potenzialmente produrre un più alto tasso medio di rendimento durante il periodo di differimento rispetto alle opzioni alternative di investimento sicuro come i CD.

Una volta terminato il periodo di accumulo, l'investimento viene quindi annualizzato in pagamenti di reddito. A seconda dell'età del proprietario, c'è una possibilità che il rapporto di prelievo per una rendita da reddito differito possa essere ben superiore al 3% che molti consulenti utilizzano oggi per i portafogli di investimento.

compromessi

Ma proprio come tutti gli investimenti hanno dei compromessi, così fanno le rendite. La rendita di reddito differita può essere la migliore strategia per massimizzare il reddito garantito per il pre-pensionato, ma ha il costo di sacrificare la flessibilità. Proprio come creare la propria pensione, quando una persona acquista la rendita, in molti casi, lui o lei non avrebbe più accesso a quell'investimento come una somma forfettaria. Ciò significa che lui o lei non avrebbe più denaro contante se si presentassero altre spese. Dovresti lavorare con un consulente per tenerlo in considerazione quando costruisci i tuoi piani pensionistici.

Mentre alcuni prodotti di rendita possono avere riders e componenti aggiuntivi che consentono una maggiore flessibilità, tali componenti aggiuntivi faranno scendere i benefici. Ma se non hai bisogno di questi extra vantaggi e flessibilità e puoi permetterti di separarti per un po 'dai tuoi soldi, sarai in grado di ottenere un beneficio più ricco in seguito.

Linea di fondo

Mentre capisco perché alcune pratiche di vendita e le strategie mal implementate hanno portato a sfiducia tra molti consumatori, quelle mele cattive non dovrebbero rovinarlo per tutto il gruppo. Se strutturata correttamente, la rendita giusta potrebbe offrire una strategia intelligente per gli investitori alla ricerca di reddito.

Non sto sostenendo a favore o contro l'uso di rendite in un determinato portafoglio. Ma per gli investitori focalizzati sul reddito, alcune annualità potrebbero essere uno strumento meraviglioso per una parte del tuo portafoglio, a patto che tu comprenda pienamente il prodotto, come si adatti al tuo piano generale e se il consulente che ti aiuta ad acquistare la rendita stia cercando il meglio interessi.

Questo articolo appare anche su Nasdaq.

Joe Allaria è consulente per la gestione patrimoniale con Visionary Wealth Advisors, LLC. Per maggiori informazioni visita www.CarsonAllariaGroup.com.

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