Definizione ed esempio di Credit Card Act |

Che cos'è:

La carta di credito Responsabilità, responsabilità e informativa è meglio conosciuta come credito CARD Act . Lo scopo principale della legge è impedire che determinate pratiche commerciali nel settore delle carte di credito siano considerate ingiuste o addirittura ingannevoli per i consumatori.

Come funziona (Esempio):

L'atto è stato firmato in legge nel maggio 2009 ed è entrato in vigore in varie fasi. Tuttavia, le riforme più significative sono entrate in vigore a febbraio 2010. La legge fondamentale è stata la modifica più radicale nella storia del business delle carte di credito.

Alcuni punti salienti di ciò che la legge CARD includeva:

• Ha notevolmente limitato la circostanza in base alla quale le società di carte di credito possono aumentare i tassi di interesse sui titolari di carte esistenti. I tassi delle carte di credito non possono salire nel primo anno, con alcune eccezioni. Ad esempio, se la carta ha un tasso introduttivo (diciamo 0% per 6 mesi), la tariffa può aumentare. Può anche aumentare se hai almeno 60 giorni di ritardo con un pagamento.
• Gli emittenti di carte devono fornire un preavviso di almeno 45 giorni prima di apportare modifiche importanti alla carta di credito, compresi i tassi di interesse. Ci sono tuttavia delle eccezioni. Ad esempio, se un cliente ha almeno 60 giorni di ritardo con un pagamento, l'emittente non deve attendere 45 giorni per aumentare la tariffa.
• Se hai una carta con più tassi di interesse, tutti i pagamenti superiori al pagamento minimo deve andare verso il pagamento della carta con il tasso più alto. Ad esempio, supponiamo che la tua carta abbia un APR standard del 15,99% e un APR del trasferimento del saldo del 6,99%. Se hai un pagamento minimo di $ 20 e paghi $ 70, quel $ 50 in più deve essere messo in bilancio con l'APR più alto - in questo caso il 15,99%.
• Se un titolare della carta riceve un "periodo di grazia" per pagare il suo conto senza interessi, quel periodo deve essere di almeno 21 giorni. Un emittente non è tenuto a includere un periodo di tolleranza; tuttavia, se ne viene fornito uno, deve durare almeno 21 giorni.
• L'estratto conto della carta di credito di un titolare di carta deve contenere informazioni su quanto tempo impiegare per saldare il saldo se si effettua solo il pagamento minimo. Ad esempio, una fattura potrebbe mostrare quanto segue: "Se devi un debito di $ 5.000 in carta di credito, l'APR è pari al 15% e il pagamento minimo di $ 200 ti richiederà 105 mesi per saldare il saldo."
• Il CARD Act rende anche più difficile per le persone di età inferiore ai 21 anni aprire un conto con carta di credito. Una persona con meno di 21 anni deve avere un co-firmatario sul conto o deve fornire la prova che ha abbastanza entrate per effettuare pagamenti mensili. Precedentemente, non c'erano tali restrizioni.
• La legge ha anche frenato le commissioni over-the-limit (o commissioni di scoperto) - spese che sono emerse quando un consumatore ha speso più di quanto consentito dal proprio limite di credito. Affinché un cliente possa addebitare una commissione di scoperto, quella persona deve aver aderito all'accordo. Non possono essere automaticamente iscritti a tale programma senza il loro consenso. Se non acconsentono, un'azienda di carte di credito deve rifiutare del tutto la transazione.

Puoi conoscere altre numerose nuove disposizioni della legge qui sul sito web del Federal Reserve Board.

Perché è importante:

Nel complesso, il CARD Act è concepito per rendere meno penalizzanti, più trasparenti e comprensibili per i consumatori i termini delle carte di credito, i tassi di interesse e le tariffe.

I critici della legge hanno notato, tuttavia, poiché la CARD Act ha minacciato le entrate nel settore delle carte di credito, le società di carte hanno compensato semplicemente offrendo un minor numero di carte di credito a tasso fisso e più carte tasso variabili. Le aziende hanno anche addebitato maggiori tassi di interesse iniziali per i candidati con punteggi di credito più bassi per compensare la perdita di entrate causata dal CARD Act.