Rapporto di credito al consumo per il 2017: costose carte subprime

Il nostro rapporto annuale sulla carta di credito dei consumatori è un'analisi approfondita del panorama delle carte di credito, volto a individuare le tendenze più importanti per i consumatori. Abbiamo esaminato i dati interni ed esterni per determinare il costo aggregato delle carte di credito subprime, il modo in cui i consumatori con credito subprime potrebbero essere trattenuti dal migliorare il loro credito e la direzione del mercato dei subprime.

Abbiamo anche commissionato un sondaggio online di oltre 2000 adulti statunitensi, condotto da Harris Poll nel luglio 2017. Abbiamo chiesto agli americani le loro abitudini e attitudini relative alle carte di credito, oltre a ciò che li ispira a migliorare il loro credito.

Offriremo ai consumatori alternative migliori ai costosi prodotti subprime e li aiuteremo a migliorare il loro credito all'interno di un sistema difficile.

Risultati chiave:

• Le carte SSI sono costose: Le carte degli emittenti specializzati subprime (SSI) - o le carte non protette commercializzate a quelli con crediti scadenti - in media costano ai consumatori più di 150 dollari l'anno in spese inevitabili. [1] Più di 16 milioni di titolari di carte americane hanno punteggi di credito subprime, il che equivale a più di $ 2,5 miliardi all'anno se solo una delle loro carte è rilasciata da uno specialista subprime. [2]
• L'utilizzo della carta di credito subprime è vicino al 100%: L'utilizzo del credito - quanto è in uso la linea di credito di un titolare di carta - è un fattore chiave nei punteggi di credito. La carta di credito subprime media ha un utilizzo del 94%. In confronto, l'utilizzo per la carta superprime media - per quelli con un punteggio superiore a 780 - è dell'11%. [3] Inoltre, i limiti di credito per i titolari di carte subprime sono diminuiti, mentre i limiti per quelli con credito eccellente sono aumentati.
• La recessione ha cambiato il modo in cui alcune persone provano le carte di credito, ma molte non hanno cambiato il modo in cui le usano: Un quarto degli americani intervistati (25%) si sente molto più o un po 'più negativo delle carte di credito dall'ultima recessione, ma 2 su 5 (40%) non hanno cambiato le loro abitudini di carte di credito dopo la recessione.

Le carte subprime non protette costano ai consumatori miliardi all'anno

La maggior parte delle carte di credito non sono sicure, il che significa che non richiedono garanzie. L'emittente della carta estende il credito solo sulla promessa del titolare della carta di pagare il conto. L'alternativa è una carta protetta, una che richiede un deposito rimborsabile in contanti, solitamente uguale al limite della carta ma a volte meno. Il deposito riduce il rischio per l'emittente, quindi le carte protette sono un'opzione per le persone con cattivo credito.

In genere, le carte non protette sono disponibili solo per quelli con un credito da buono a eccellente, ma diversi emittenti sono specializzati in carte non protette per quelli con credito cattivo. Molte carte di questi emittenti specialisti subprime applicano una serie di commissioni che le carte protette o le carte non protette non lo fanno. Includono le spese per le domande, le spese di gestione, le spese di manutenzione e le tariffe per gli utenti autorizzati. Queste carte tendono anche ad addebitare tariffe annuali fino al 25% del limite di credito di una carta e tassi percentuali annuali, o APR, vicini o superiori al 30%. [4] Nel frattempo, le carte protette hanno spesso tasse annuali e TAEG più bassi - una media inferiore a $ 20 all'anno e meno del 20% per le carte che abbiamo considerato.

Investmentmatome ha esaminato 10 popolari carte SSI e nove carte sicure per determinare i costi annuali non rimborsabili di ciascuna. Le carte SSI costavano in media $ 154 il primo anno e $ 166 in ogni anno successivo; le carte sicure avevano una media di $ 26 in tasse non rimborsabili nel primo anno e $ 19 negli anni successivi. Questa è una differenza di circa $ 129 a $ 146 all'anno. [5]

Sebbene le carte protette richiedano un deposito all'apertura del conto, questo costo viene rimborsato al titolare della carta quando l'account viene aggiornato o chiuso in regola. Tutti i costi sulle carte SSI non sono rimborsabili.

Queste differenze influenzano milioni di americani. Secondo l'ufficio di credito TransUnion, ci sono più di 16 milioni di americani che hanno accesso a una carta di credito con un credito subprime. Se ogni titolare di una carta subprime avesse una carta SSI, le commissioni su quelle carte costerebbero collettivamente oltre $ 2,5 miliardi all'anno. [2] Questo non include gli interessi passivi applicabili o le commissioni per i ritardi di pagamento.

"Le carte di credito subprime sono i falsi gioielli in metallo del mondo delle carte di credito: potrebbero sembrare le cose vere, ma alla fine possono farti del male", afferma Kimberly Palmer, la nostra esperta di carte di credito del sito.

Non possiamo sapere con certezza quanti consumatori hanno le schede SSI o quante schede SSI hanno ciascun consumatore. Gli emittenti SSI non hanno divulgato tali dati pubblicamente. Anche così, è probabile che queste carte possano essere trovate nei portafogli di un numero significativo di americani con credito subprime. Secondo TransUnion, il titolare della carta subprime medio ha 2,48 carte di credito, a partire dal primo trimestre del 2017. E secondo la Federal Reserve Bank di Philadelphia, le carte protette costituiscono meno dell'1% del mercato totale delle carte di credito dei consumatori.

Cosa puoi fare: "Mentre il fascino delle carte di credito subprime può essere allettante per i consumatori che hanno faticato a rimanere in cima alle loro bollette in passato, la buona notizia è che ci sono altre opzioni meno costose che ti permettono di costruire il tuo credito nel tempo" Dice Palmer. "Le carte di credito sicure, diventare un utente autorizzato sulla carta di un familiare, o stipulare un prestito per la costruzione del credito offrono tutti percorsi più economici per creare credito. Più importante, fare pagamenti mensili puntuali nel tempo per dimostrare la solvibilità. Quindi, una volta che hai ricostruito il tuo credito, puoi richiedere carte di credito prime o addirittura superprime, che in genere comportano meno tasse e tassi di interesse più bassi."

Le carte subprime possono effettivamente rendere più difficile il miglioramento del credito

Avere un credito subprime può tagliare la capacità dei consumatori di prendere in prestito denaro a tassi di interesse convenienti, o di prendere a prestito del tutto. Può anche rendere più difficile trovare un lavoro, affittare un appartamento o ottenere un'assicurazione auto a prezzi accessibili. Ma l'industria dei subprime non sembra fare molto per aiutare quei consumatori a passare a un credito giusto, buono o eccellente. Le SSI hanno meno probabilità degli emittenti di carte di credito tradizionali di offrire punteggi di credito gratuiti. E i limiti di credito per i titolari di carte subprime diminuiscono, il che influisce sul secondo fattore più importante in un punteggio di credito: l'utilizzo.

Gli emittenti subprime non offrono accesso ai punteggi di credito

Secondo il nostro sondaggio, il 15% degli americani intervistati afferma di essere ispirato a migliorare il proprio credito se avesse accesso regolare al proprio punteggio di credito. Delle 10 carte SSI che abbiamo esaminato, solo una ha fornito un punteggio di credito mensile gratuito. [6]

Questo è un problema più grande per il più grande gruppo generazionale di americani con credito subprime - millennials. Quasi un quarto dei giovani dai 18 ai 34 anni intervistati (24%) sarebbe ispirato a migliorare il proprio credito se avesse accesso regolare al proprio punteggio di credito. Secondo TransUnion, quasi 2 su 5 millenari (38%) hanno un credito subprime, quindi questa mancanza di trasparenza del punteggio di credito potrebbe trattenere molti. È difficile per i consumatori sapere se e come possono migliorare il loro credito se non sono sicuri di dove stanno iniziando.

Cosa puoi fare: Per gli americani di tutte le età, consigliamo di cercare carte di credito che offrono punteggi gratuiti. Se questa non è un'opzione, molti siti Web affidabili offrono punteggi di credito gratuiti. Probabilmente non saranno i punteggi FICO, il modello di punteggio più utilizzato dagli istituti di credito, ma sono calcolati utilizzando gli stessi fattori di base, quindi saprai come sta andando il tuo credito.

I limiti di credito stanno diminuendo, danneggiando l'utilizzo

La maggior parte dei modelli di credit scoring prende in considerazione cinque fattori comuni: cronologia dei pagamenti, utilizzo del credito, durata della cronologia creditizia, combinazione di tipi di conto e nuovo credito. L'utilizzo del credito, il secondo fattore più importante, si riferisce all'importo del debito in percentuale del limite di credito. In altre parole, quanto del tuo credito disponibile stai usando?

Gli esperti raccomandano di mantenere l'utilizzo inferiore al 30% per una buona salute del credito. Quindi, se hai un limite di carta di credito di $ 1.000, prova a mantenere il saldo sotto $ 300. Più alto è il limite, più è facile mantenere un basso utilizzo. Ma i limiti delle carte subprime sono diminuiti drasticamente negli ultimi anni, rendendo questa sfida più difficile.

Secondo TransUnion, la linea di credito totale media per le carte subprime è diminuita di oltre $ 1.000 dal primo trimestre del 2010. Nello stesso arco di tempo, il limite medio di credito totale per le carte superprime - quelle per credito eccellente - è aumentato di oltre $ 4.000. [7]

Abbiamo riscontrato che l'utilizzo sulla carta di credito subprime media era del 94%, molto al di sopra di quanto raccomandato. Nel frattempo, i consumatori superprime, con limiti medi più alti sulle loro carte, avevano un utilizzo medio dell'11%. [3] In parole povere, i titolari di carta che hanno bisogno di migliorare il proprio credito sono penalizzati efficacemente con limiti bassi, mentre quelli con ottimi punteggi di credito hanno accesso a crediti aggiuntivi che non utilizzano.

Esistono due modi per considerare i limiti decrescenti per gli utenti subprime. Da un lato, limitano l'ammontare del debito che i consumatori possono maturare, il che in teoria è positivo. Dall'altro, aumentano l'utilizzo complessivo del credito, che può impedire agli utenti di migliorare i loro punteggi di credito.

"L'utilizzo del credito fino al 90% danneggerà il tuo punteggio perché segnala un'eccessiva dipendenza dal credito, che i creditori potrebbero interpretare come ad alto rischio", afferma Heather Battison, vice presidente di TransUnion.

Cosa dovresti fare: Abbiamo chiesto a Battison come gli americani dovrebbero occuparsi dell'utilizzo crescente delle carte di credito.

"Il mio suggerimento per i consumatori subprime, o per i consumatori in qualsiasi livello di rischio con un basso limite di credito, è quello di lavorare con quello che hanno - non spendere più di quanto possono permettersi, pagare tutte le bollette in tempo e per intero, e provare a mantenere circa il 30% dell'utilizzo del credito fino a quando non creano abbastanza credito per espandere la propria linea di credito in modo responsabile ", afferma.

Se possibile, usa la tua carta di credito regolarmente ma con parsimonia, e guarda altrove se hai bisogno di portare un equilibrio. Il debito della carta di credito è molto costoso, quindi un prestito personale per crediti inesigibili potrebbe essere un'opzione migliore se hai bisogno di portare il debito da un mese all'altro.

Il mercato delle carte di credito subprime si sta avvicinando ai livelli pre-recessione

Il mercato delle carte di credito subprime non è in crescita. Secondo l'agenzia di rating del credito DBRS, le aperture dei subprime sono state il segmento in più rapida crescita del mercato delle carte di credito tra il terzo trimestre del 2015 e il 2016. A partire dal 2015, il 50% degli americani con punteggi di credito inferiori a 620 aveva carte di credito, secondo la Federal Reserve Bank di New York. Questo non è abbastanza al livello pre-recessione di oltre il 60%, ma è stato in trend negli ultimi anni.

Secondo Palmer, "Un'economia forte significa che stiamo vedendo gli emittenti di carte di credito aumentare il numero dei loro conti di carte di credito subprime - ma significa anche che altre opzioni meno costose sono più facilmente disponibili. Le carte di credito subprime potrebbero essere facili da ottenere, ma non sono buone da avere."

Cosa dovresti fare: Secondo il nostro sondaggio, 1 su 4 americani intervistati (25%) si sentono molto più o un po 'più negativi sulle carte di credito dalla più recente recessione. Tuttavia, il 40% degli intervistati dichiara di non aver cambiato le proprie abitudini con la carta di credito dopo la recessione. La recessione si è conclusa qualche tempo fa, ma non dimenticarlo quando decidi cosa fare con i tuoi soldi.

Pagare il debito e il risparmio della carta di credito potrebbe non essere il modo più eccitante di utilizzare il denaro, ma è altamente improbabile che te ne pentirai, specialmente se in futuro una nuova recessione causerà la perdita di posti di lavoro. Anche chi si sente sicuro nella propria carriera farebbe bene ad avere una rete di sicurezza finanziaria.

Migliorare il tuo credito può essere uno sforzo travolgente, ma la tua priorità dovrebbe essere migliorare le tue finanze. Pagare le bollette in tempo e fare un piano per estinguere il debito ha un buon senso finanziario, e come bonus felice, queste azioni aumenteranno il tuo punteggio di credito.

METODOLOGIA

Il sondaggio è stato condotto online negli Stati Uniti da Harris Poll per conto di Investmentmatome dal 17 al 19 luglio 2017, tra 2117 adulti statunitensi dai 18 anni in su. Questo sondaggio online non si basa su un campione probabilistico e pertanto non è possibile calcolare alcuna stima dell'errore teorico di campionamento. Per la metodologia di indagine completa, comprese le variabili di ponderazione, contattare [email protected].

Le note

[1] Abbiamo preso le tariffe medie di 10 schede SSI popolari per determinare i costi annuali. Le commissioni totali medie erano $ 154,32 nel primo anno e $ 165,52 negli anni successivi. Le tariffe incluse sono tasse annuali, di elaborazione, di manutenzione e utente autorizzato. Abbiamo ipotizzato che ogni titolare della carta avesse una seconda carta per l'account; senza la tariffa utente autorizzata, il costo sarebbe diminuito di una media di $ 22,20 all'anno o solo durante il primo anno, a seconda che la commissione sia annuale o una tantum.

[2] Secondo un rapporto TransUnion, 16,33 milioni di americani con credito subprime hanno accesso a una carta di credito. Abbiamo moltiplicato questo numero per il costo delle SSI nel primo anno ($ 154,32) per un totale di $ 2,520,100,033. Nel secondo anno e oltre, questo costo sarebbe di $ 2.702.887.167 all'anno perché il costo annuale in corso delle carte SSI è leggermente più alto ($ 165,52). Abbiamo ipotizzato che ogni americano con credito subprime abbia una carta SSI.

[3] Secondo TransUnion, la linea di credito media subprime è $ 2,367 e il saldo medio è $ 2,215, mentre la linea di credito medio superprime è $ 11,665 e il saldo è $ 1,329. Ciò significa che l'utilizzo del credito è pari rispettivamente al 93,58% e all'11,39%.

[4] L'APR medio delle 10 carte SSI che abbiamo esaminato è 25,55%, con una mediana del 29,99%. I tassi variavano dallo 0% al 36%. La carta che paga lo 0% ha un costo mensile di $ 24,95, il che rende la carta più costosa che abbiamo visto in termini di commissioni inevitabili.

[5] Abbiamo esaminato 10 carte SSI identificate nel nostro sito di carte di credito per cattivo credito e nove carte protette raccomandate da Investmentmatome. Le medie delle tariffe sono arrotondate.

[6] La carta di credito Credit One offre un punteggio di credito mensile gratuito.

[7] Secondo un rapporto TransUnion, la linea di credito totale media per i consumatori subprime è diminuita di $ 1,069 dal primo trimestre del 2010. La linea di credito totale media per i consumatori di superprime è aumentata di $ 4.195 nello stesso arco di tempo.