L'America si trova di fronte a una bomba a orologeria della pensione

È stato paragonato a una scogliera, a una tempesta, persino alla Grecia, ma non importa l'analogia, la situazione rimane la stessa: gli Stati di tutta l'America stanno affrontando una crisi pensionistica pubblica di proporzioni maggiori.

Mentre i costi della previdenza sociale e dell'assistenza sanitaria hanno dominato la conversazione sul pensionamento, i fondi pensione statali sottofinanziati per i dipendenti pubblici stanno diventando problemi inevitabili, soprattutto quando si ritirano i figli del baby boom.

Dei 50 stati, solo il sistema pensionistico del Wisconsin ha un surplus. Altri stati, come l'Illinois, hanno un debito pensionistico oltre il 50% non finanziato, il che significa che, a meno che non vengano apportate modifiche, lo stato sarà in grado di pagare meno della metà dei pagamenti pensionistici promessi ai lavoratori attuali.

La crisi potrebbe avere grandi implicazioni per i residenti negli stati che lottano per finanziare le pensioni pubbliche. Uno stato in pericolo di inadempienza agli obblighi legali nei confronti dei pensionati potrebbe scegliere di colmare il divario tagliando altri servizi pubblici o aumentando le tasse.

Key takeaway

Investmentmatome ha analizzato i dati del Census Bureau degli Stati Uniti sugli obblighi pensionistici, gli investimenti in contanti e il rapporto tra dipendenti e pensionati per calcolare i livelli di rischio pensionistico per tutti i 50 stati. Ecco cosa abbiamo trovato:

Il debito pensionistico è la norma. Dei 50 stati, 37 stati hanno finanziato le pensioni al di sotto di quello che il governo Accountability Office e altri esperti chiamano il livello "sano" dell'80%.

Perdenti, vincitori Mentre i sistemi pensionistici in Kentucky, Illinois e Connecticut hanno bisogno di riforme, stati come Wisconsin, North Carolina e New York gestiscono bene i loro piani.

I piani ad alto costo non sono sostenibili. Dei dieci Stati in cui i datori di lavoro e i lavoratori sono tenuti a contribuire maggiormente ai sistemi pensionistici, otto hanno ottenuto un voto F, che rappresenta i piani meno sani.

Dai un'occhiata alla mappa qui sotto per vedere il livello di rischio pensionistico del tuo stato. I gradi seguono la tradizionale classificazione delle lettere, con una A che rappresenta i piani più sani della nazione e una F che denota i sistemi pensionistici più non sani.

Incorpora questo nel tuo sito:

copia e incolla il seguente snippet nel tuo sito

Via: Investmentmatome

Qual è il problema?

La crisi del debito pensionistico deriva da una collisione di politica e piani, che in alcuni stati sono troppo generosi per essere sostenibili. A differenza dei piani a contribuzione definita, come un 401 (k) - in cui i dipendenti versano e prelevano un importo specifico da un fondo pensione - i piani a benefici definiti dei lavoratori dello stato stabiliscono lo stesso reddito mensile garantito basato su anni di lavoro, la formula di benefit del piano e paga finale.

I contributi previdenziali, che variano significativamente tra gli stati, sono anche un fattore nell'analisi della salute di un sistema. Alcuni piani richiedono contributi più elevati - in Louisiana, ad esempio, il finanziamento del piano pensionistico dei dipendenti statali richiede oltre il 33% del totale delle buste paga dei dipendenti statali.

La Florida, al contrario, richiede contributi del 9,4% del libro paga al sistema pensionistico. In confronto, un lavoratore del settore privato è incoraggiato a risparmiare circa il 10% del suo stipendio nel corso della sua carriera per la pensione.

I problemi pensionistici per i lavoratori pubblici sono un onere condiviso. Ad esempio, il debito pensionistico in Illinois, sede del sistema più sottofinanziato della nazione, si tradurrebbe in un onere di $ 7.600 per ogni residente nello stato.

Nel 2014, il rating del credito dell'Illinois è stato declassato al livello più basso del paese perché la speranza dello stato per la solvibilità del suo sistema pensionistico si basa su un ritorno sull'investimento del 7,75% nei prossimi 30 anni. Per confronto, Moody's, l'agenzia di rating, utilizza un tasso di rendimento ipotizzato più vicino al 4% -5% nel calcolo del valore delle obbligazioni future.

Gli Stati affrontano la riforma

Gli Stati hanno adottato misure per affrontare la situazione precaria e ridurre le carenze delle pensioni. Nel 2013, i legislatori dell'Illinois hanno approvato un disegno di legge che riduce gli aumenti dei pagamenti delle pensioni, i salari dei tappini utilizzati per determinare le prestazioni e aumenta l'età pensionabile.

Rhode Island nel 2011 ha revisionato con successo il sistema pensionistico statale aumentando i contributi dei lavoratori e dei contribuenti a favore della stabilità a lungo termine.

Dato che un numero crescente di lavoratori del settore pubblico andrà in pensione nei prossimi anni, politici e politici dovranno affrontare decisioni difficili. E altri stati cercheranno modi per riformare un sistema che i critici sostengono sia stato mal progettato fin dall'inizio.

Dati da Investmentmatome Nota: il fondo pensione del Wisconsin è l'unico sistema statunitense con un surplus, pertanto i residenti in tale stato hanno una pensione di $ 0,00.

Metodologia

Quanto è finanziato il piano? Il livello di finanziamento è pari al 22,5% del punteggio e il deficit pubblico pro capite è pari al 22,5% del punteggio.

Quali sono i costi del piano? Abbiamo calcolato i contributi dei lavoratori e dei datori di lavoro in percentuale della busta paga di ogni stato per il 25% del punteggio.

Quanto è sostenibile il piano? I partecipanti attivi rispetto ai pensionati sono il 15% del punteggio e gli anni di pagamenti attualmente disponibili sono il 15% del punteggio. Tuttavia, ciò comporta l'avvertenza che mentre più membri che contribuiscono a un sistema sono positivi per un deficit pensionistico, senza una riforma, quei membri diventeranno futuri pensionati con i propri obblighi pensionistici.

I dati provengono dall'indagine annuale sulle pensioni pubbliche dell'United Census Bureau del 2012 e dall'indagine annuale delle finanze statali e governative.

Infografica di Dora Pintek.

Immagine tramite iStock.