8 Consigli per la pianificazione del college per evitare il debito schiacciante degli studenti

Di James Kinney

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Come consulente finanziario, vedo spesso che le famiglie assumono enormi quantità di debiti da pagare per l'istruzione universitaria di un bambino. In molti casi, il debito diventa un onere finanziario a lungo termine per gli studenti - e talvolta anche per i loro genitori.

Con una corretta pianificazione, questo non deve essere il caso. Ecco alcuni suggerimenti per aiutarti a pianificare il finanziamento del college in modo che i tuoi figli possano evitare l'eccessivo indebitamento degli studenti e puoi evitare di interrompere i tuoi piani finanziari.

1. Inizia a risparmiare in anticipo

Accumulare risparmi significativi da pagare per il college non è così difficile come sembra, ma richiede un impegno costante nella fase iniziale. Se i tuoi figli sono ancora giovani, inizia a risparmiare oggi; sarai in una posizione di forza finanziariamente quando raggiungeranno l'età universitaria e potrebbero essere in grado di evitare interamente il debito dei prestiti agli studenti.

I genitori che iniziano a risparmiare $ 250 al mese in un fondo scolastico di un bambino alla nascita e aumentano il loro contributo del 3% ogni anno potrebbero accumulare $ 134.000 prima che il bambino entri all'università, assumendo un rendimento medio annuo degli investimenti del 7%. Sarebbe quasi sufficiente pagare il costo medio per quattro anni di tasse scolastiche, tasse, vitto e alloggio, ipotizzando che il costo di oggi (circa $ 80.000) aumenti anche di quasi il 3% all'anno. Sarebbe anche abbastanza per mettere un'ammaccatura seria nel costo di un college privato.

2. Impostare un budget e attenersi ad esso

Secondo un recente sondaggio condotto da Discover Financial Services, un fornitore di servizi di carte di credito, servizi bancari e di prestito, meno della metà dei genitori ha dichiarato di limitare la scelta del college dei figli in base al prezzo. Ma è importante essere realistici su ciò che ti puoi permettere e discuterlo con i tuoi figli prima di iniziare ad applicare alle università. Una volta stabilito un limite per ciò che puoi gestire, i tuoi figli possono comunque rivolgersi a scuole che non rientrano nella tua fascia di prezzo, ma con la consapevolezza che anche loro dovrebbero ricevere un aiuto di merito per partecipare.

3. Evitare prestiti privati

Solo il 30% degli intervistati di Discover ha considerato di essere molto ben informato sulle differenze tra i prestiti studenteschi federali e privati. Ma è importante capire i modi principali in cui questi due tipi di prestiti influenzeranno le finanze dello studente dopo la laurea.

A meno che la tua famiglia non disponga delle risorse per pagare l'intero costo del college con i risparmi e il flusso di cassa corrente, dovresti presentare una domanda gratuita per Federal Student Aid, o FAFSA. Non importa quanti soldi i genitori fanno, gli studenti si qualificheranno al minimo per i prestiti federali non sovvenzionati di Stafford, e la FAFSA è la chiave per sbloccare quei fondi. I prestiti non sovvenzionati hanno lo stesso tasso di interesse e termini dei prestiti governativi sovvenzionati, ma gli interessi matureranno mentre lo studente è a scuola.

Gli studenti dovrebbero sempre estrapolare i prestiti federali prima di stipulare prestiti privati, perché forniscono termini di rimborso molto più lievi, tra cui l'opportunità di differire, termini estesi e programmi di rimborso basati sul reddito. I prestiti agli studenti privati ​​di solito offrono poca flessibilità in termini di rimborso.

Anche i prestiti privati ​​richiedono spesso ai genitori di firmare. Questa può essere una cattiva idea. La co-firma mette i genitori sul gancio per l'intero saldo del prestito se lo studente non può pagare il prestito. Mentre gli studenti hanno una vita intera di reddito per effettuare pagamenti, i genitori possono avere solo pochi anni lavorativi rimanenti e spesso non possono permettersi questo tipo di impegno finanziario a lungo termine. Gli studenti dovrebbero ricorrere a prestiti privati ​​solo dopo aver esaurito tutte le altre fonti di finanziamento e solo dopo aver attentamente considerato le implicazioni a lungo termine di tale debito.

4. Sviluppare una strategia di aiuto

Le famiglie con maggiori esigenze possono beneficiare di prestiti federali sovvenzionati e programmi di studio del lavoro, che possono contribuire a coprire alcuni dei costi. Mentre solo le famiglie più bisognose si qualificano per le sovvenzioni del governo federale, molte scuole possono offrire borse di studio, borse di studio o pacchetti speciali di prestito in base alle necessità finanziarie di uno studente. (Nota: alcune scuole private richiedono agli studenti di presentare un modulo aggiuntivo per richiedere i fondi basati sulle necessità dell'istituzione).

Molti studenti scoprono anche che con l'aiuto del merito, sotto forma di borse di studio o di denaro, il costo di alcune scuole private non è molto più del costo di una scuola pubblica. Le scuole offrono questi soldi agli studenti che più desiderano attrarre, il che significa che il terzo più alto di candidati riceverà probabilmente offerte molto migliori rispetto al terzo inferiore. Per massimizzare le possibilità dei bambini di approdare a un buon pacchetto di aiuti di merito, concentrarsi sulle scuole per le quali sono leggermente sovraqualificati.

5. Fai un piano di spesa per il college

Man mano che i tuoi figli si avvicinano al college, pianifica da dove verranno i soldi per ogni anno di scuola. Guarda quanto puoi pagare con il flusso di cassa regolare; quanto è disponibile da risparmi e investimenti, aiuti finanziari, prestiti e premi per studi di lavoro; e quanto i tuoi studenti saranno in grado di contribuire da lavori part-time. Che cosa succede se i tuoi figli hanno bisogno di un quinto anno per laurearsi o richiedere un'istruzione post-laurea per raggiungere i loro obiettivi? Da dove verranno quei soldi?

Considera anche quanto debito si accumulerà nel corso dell'istruzione superiore dei tuoi figli. È importante pensare realisticamente all'impatto che il debito avrà su di loro.Se non saranno in grado di coprire i pagamenti dei prestiti agli studenti, in base al reddito atteso dopo la laurea, potrebbe essere necessario prendere in considerazione una strategia a basso costo.

6. Non far deragliare la pianificazione della pensione

Se hai risparmiato in modo aggressivo nel 401 (k) sponsorizzato dal tuo datore di lavoro e il tuo piano di pensionamento è sulla buona strada, potresti prendere in considerazione il prestito dal tuo piano di datore di lavoro. Ciò consentirebbe di toccare i fondi pensione senza incorrere in tasse o sanzioni. In genere, è necessario rimborsare i prestiti in cinque anni attraverso le detrazioni sui salari. Potrebbe sembrare una buona idea perché ti ripaghi con interesse, ma fai attenzione. Se lasci il tuo datore di lavoro, di solito devi rimborsare interamente o l'IRS tratterà qualsiasi saldo non pagato come una distribuzione anticipata, con imposte sul reddito e penali per la distribuzione anticipata se hai meno di 59 anni.

Nella mia pratica, trovo che molti genitori prendono in prestito i soldi da soli, attraverso prestiti di genitori PLUS o linee di credito di equità domestica, o assumono tutto o parte del peso del debito dei loro figli dopo la laurea. Potresti essere in grado di permettersi i pagamenti del debito oggi, ma lo sarà ancora dopo il pensionamento? E se sei indietro con i risparmi per la pensione, assumere debiti per pagare l'istruzione dei tuoi figli può impedirti di avere il flusso di cassa che devi recuperare durante questi importantissimi anni finali di lavoro.

I genitori dovrebbero essere molto cauti nell'assumere debiti o sfruttare i risparmi per la pensione per aiutare i figli a pagare per il college. Ricorda, pensare ai propri bisogni non è essere egoistico. Frequentare una scuola meno costosa non rovinerà la vita di tuo figlio, ma assumere troppo debito e non risparmiare abbastanza per la pensione in ritardo nella tua carriera potrebbe danneggiare irreparabilmente la tua futura vita finanziaria.

7. Aiuta i tuoi figli a capire il debito

Trovo che i futuri studenti universitari non abbiano idea di come il debito dei prestiti studenteschi possa influire sulle loro finanze. Troppo spesso, la laurea conseguita non aumenta il potenziale di reddito degli studenti abbastanza da consentire loro di coprire facilmente i pagamenti dei prestiti agli studenti. Ma i bambini hanno poca esperienza con il bilancio di un reddito mensile e quindi nessuna base su cui prendere decisioni razionali in merito al debito dei prestiti agli studenti.

Lavorando con i tuoi bambini con un budget realistico basato sui guadagni previsti dopo il college, puoi aiutarli a capire come il debito si rifletterà nel loro futuro finanziario. Ciò non significa necessariamente che dovresti lasciare che i tuoi figli prendano la decisione da sola su quanto debito assumere.

8. Considera un college comunitario

Questo è probabilmente il modo più efficace per ridurre il costo totale di un'istruzione universitaria. I bambini spesso si irritano all'idea, ma se i soldi non ci sono, saranno molto meglio con due anni di community college che indebitarsi pesantemente nei loro anni da matricola e al secondo anno. Nella maggior parte degli stati, gli studenti con buoni voti possono trasferirsi in una scuola statale per completare una laurea quadriennale.

A lungo termine, la posizione finanziaria futura dei vostri studenti è molto più importante dei diritti di vanteria di un anno. È vero, i tuoi figli potrebbero non avere la tipica esperienza di vita universitaria per i primi due anni della loro istruzione superiore, ma garantisco che ci sarà molto tempo per le feste rauche in seguito.

Prossimi passi

Se hai bisogno di aiuto nella creazione di un piano finanziario per il college, considera di lavorare con un consulente finanziario. Un consulente può offrire strumenti di pianificazione del college per aiutarti a chiarire le finanze del college. Il vostro consulente può aiutarvi a determinare in che modo questa spesa può rientrare nel vostro piano di pensionamento e allo stesso tempo aiutare il vostro bambino ad evitare di assumere enormi somme di debito.

James Kinney è un pianificatore finanziario certificato e fondatore di Financial Pathway Advisors nel New Jersey.

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