Coprendo i costi della cura a lungo termine

Di Damon Gonzalez

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La pianificazione dell'assistenza a lungo termine è davvero difficile da parlare. Può essere spaventoso immaginare noi stessi con una capacità ridotta e il bisogno di aiuto dagli altri. E dal momento che ci sembra difficile discuterne, spesso non lo pianifichiamo.

Persone molto benestanti possono pagare in contanti per strutture di cura di alto livello, dove riceveranno grande cura. Quelli con meno risorse tendono a ricevere aiuto da familiari, amici o Medicaid. Ognuno nel mezzo ha due opzioni: auto-assicurare o spostare parte del rischio per una compagnia di assicurazioni.

Quando una coppia di sposi di 60 anni riceve una quota di assicurazione per l'assistenza a lungo termine da $ 5.000 a $ 8.000 all'anno, spesso decide contro la politica e pensa di poter utilizzare gli extra $ 8.000 per viaggiare. Sembra divertente, ma non è un approccio intelligente. È importante avere un piano per coprire i costi di assistenza a lungo termine.

Self-insuring

Chi decide di acquistare l'assicurazione è, per definizione, autoassicurante. Se segui questa strada, devi dedicare una parte delle tue risorse alla possibilità di aver bisogno di cure. Non puoi mai spendere quei soldi per una vacanza o altri oggetti di grandi dimensioni, perché non sai mai quando potresti averne bisogno.

Diciamo che una coppia di coniugi si ritira con $ 1 milione in un IRA e il loro pianificatore finanziario gli dice che possono prelevare solo $ 40.000 (4%) dal conto ogni anno, più gli aumenti per l'inflazione. Se decidono di non acquistare un'assicurazione, dovrebbero dedicare da $ 150.000 a $ 300.000 per la possibilità di cure future, a seconda delle ipotesi in merito al ritorno sull'investimento, all'inflazione stimata, al numero di anni per i quali desiderano un finanziamento, ecc. Se la stessa coppia dedica $ 250.000 a cure a lungo termine, devono ridurre i prelievi da $ 40.000 all'anno a soli $ 30.000 (il 4% di $ 750.000).

Acquisto di assicurazione

L'altra via possibile consiste nel trasferire parte dell'onere finanziario a una compagnia assicurativa. Nella mia pratica di pianificazione finanziaria, raccomando tre modi diversi per i miei clienti di coprire i loro potenziali costi di assistenza a lungo termine:

Assicurazione di assistenza a lungo termine tradizionale

Se hai una polizza assicurativa tradizionale a lungo termine, pagherai un premio annuale in base all'età, alla salute e allo stato dei partner. La maggior parte dei benefici delle politiche entra in gioco se si riceve una diagnosi di Alzheimer o demenza o non si è in grado di eseguire almeno due delle "attività quotidiane fondamentali". Queste attività comprendono il trasferimento, ad esempio la possibilità di spostarsi dal letto al divano - fare il bagno, vestirsi, mangiare e usare la toilette.

Se sei idoneo, la tua polizza avrà un periodo di attesa prima che tu possa ricevere benefici. In seguito, paga tu o il tuo caregiver un benefit giornaliero o mensile specificato nel contratto fino a quando non hai esaurito il fondo di benefit, la quantità di copertura che hai pagato.

L'assicurazione tradizionale a lungo termine tende ad essere il modo più economico per ottenere un sacco di copertura.

Assicurazione di cura a lungo termine ibrida

Le compagnie di assicurazione si rendono conto che le persone sono riluttanti a sborsare decine di migliaia di dollari e potenzialmente non ricevono alcun beneficio, quindi hanno creato polizze che combinano l'assicurazione sulla vita permanente - che ha una componente di valore monetario - con un'assicurazione di cura a lungo termine. Quando hai bisogno di denaro per l'assistenza a lungo termine, lo ritiri dal tuo valore in contanti. Una volta che il denaro è esaurito, la compagnia di assicurazione inizia a pagare per la vostra cura. Riceverai una prestazione di assistenza a lungo termine più bassa per il premio, ma i tuoi eredi riceveranno il tuo beneficio di morte se morirai senza aver bisogno di cure, quindi non sentirai che i tuoi premi andranno sprecati.

Se trovi un utilizzo migliore del valore in contanti della tua politica o ritieni che non stia funzionando come previsto, puoi anche annullare e ricevere la maggior parte dei tuoi premi. Tuttavia, in caso di cancellazione entro i primi 10 anni dalla politica, di solito vengono addebitate le commissioni di consegna.

Assicurazione sulla vita universale indicizzata con assistenza critica o accelerata morte

Alcune polizze di assicurazione sulla vita con valore in denaro hanno riders a basso costo o senza costi che consentono di accedere alla maggior parte del beneficio di morte della polizza per cure a lungo termine. Se sei in buona salute, queste politiche possono essere finanziate per fornire un miglior valore in denaro e un maggior beneficio in caso di morte rispetto alle politiche ibride. Il valore in contanti dell'assicurazione vita universale indicizzata cresce in base ai rendimenti di un particolare indice come l'S & P 500.

La maggior parte delle polizze ha un valore compreso tra zero e 1% e un tasso massimo compreso tra il 10% e il 15%. Se il tuo tasso massimo è del 13% e l'indice S & P 500 sale del 30%, lo farebbe il 13% in quell'anno. Ma se l'S & P 500 perde il 40%, il pavimento ti impedisce di perdere denaro. Non riceverai i dividendi che avresti investito direttamente nel mercato.

La crescita potenziale di questa politica potrebbe renderla la scelta migliore se ci si preoccupa di più del proprio valore in denaro e del beneficio in caso di morte piuttosto che di avere il più grande fondo di fondi disponibile per l'assistenza a lungo termine.

Confrontando tre opzioni

Ho raccolto le seguenti citazioni per mostrare a una donna di 62 anni in buona salute come queste tre politiche vadano a confronto quando lei ha 80 anni e potrebbe aver bisogno di cure a lungo termine. Per ogni categoria, ho utilizzato una compagnia di assicurazioni sulla vita che fornisce il massimo beneficio per il premio pagato. Tieni presente che i numeri sarebbero diversi a ogni età.

Per la politica di vita universale indicizzata, ho assunto che il rendimento medio annuo sarebbe del 6%. Ricorda, il rendimento effettivo fluttuerà tra un piano e un cap.Come puoi vedere nella tabella, ci sono due valori sia per il beneficio di morte che per il valore di cassa: Uno è il valore garantito e l'altro è un valore previsto in base al rendimento medio atteso. È bene separare le categorie per mostrare la gamma di possibilità. Alcune persone che acquistano un'assicurazione vorranno utilizzare i valori garantiti più prudenti per scopi di pianificazione, mentre altri vorrebbero vedere come la loro politica potrebbe crescere.

	Assicurazione di assistenza a lungo termine tradizionale	Assicurazione vita ibrida e assistenza a lungo termine	Assicurazione sulla vita universale indicizzata (corsa al 6%)
Pool di benefici per l'assistenza a lungo termine a 80 anni	$355,809	$385,746	$244,522
Il tuo accesso	$ 4.937 al mese	$ 4.970 al mese	~ $ 61.000 all'anno per quattro anni
Beneficio di morte a 80 anni	N / A	$91,482	$244,573
Indennità di morte garantita a 80 anni	N / A	$91,482	$155,386
Valore in contanti a 80	N / A	$64,424	$130,853
Valore in contanti garantito a 80	N / A	$64,424	$41,666
Premi pagati entro l'80	$67,952	$ 80,530 (oltre 10 anni)	$ 80,530 (oltre 13 anni)

Ogni opzione ha diversi punti di forza e di debolezza. Si tende ad ottenere il beneficio di assistenza a lungo termine per il minor costo con l'assicurazione tradizionale dell'assistenza a lungo termine. L'assicurazione ibrida per l'assistenza a lungo termine ha il vantaggio di una sottoscrizione molto semplice, e gli assicurati ricevono una buona quantità di assistenza per l'importo che pagano, con il bonus di un beneficio di morte. È probabile che la vita universale indicizzata fornisca valori di cassa più elevati e un migliore beneficio in caso di morte, ma offre il minore beneficio a lungo termine per la cura.

Pensa fuori dagli schemi

Esistono diversi modi per pianificare i potenziali costi dell'assistenza a lungo termine e ciascuno ha i suoi pro e contro. Ma se decidi di non assicurarti da solo, non aver paura di pensare al di fuori della tradizionale cassa di assistenza a lungo termine. Confronta diversi vettori e tipi di politiche per trovare quello che meglio soddisfa le tue esigenze.

Damon Gonzalez è un pianificatore finanziario certificato e presidente di Domestique Capital a Plano, in Texas.

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