Save for Retirement - o My School's Tuition?

Nella battaglia degli obiettivi di risparmio, nessun confronto è più carico di emozioni per i genitori rispetto a quello tra la pensione e il college.

Dare la priorità al pensionamento può sembrare sacrificare il futuro del tuo bambino, soprattutto quando sei certo - come molti di noi - che è destinato alla Ivy League.

Ma qualsiasi consulente finanziario ti dirà che, a parte le emozioni, la decisione finanziariamente prudente è di metterti al primo posto. Questa è una direttiva che un genitore può sentirsi chiaramente a disagio, ma sulla carta è la scelta più ovvia: c'è un aiuto finanziario per il college. Alcuni di essi, come borse di studio e borse di studio, non hanno nemmeno bisogno di essere rimborsati.

Ma nessuno ti offrirà di aiutare a finanziare la tua pensione. Mettere in primo piano i risparmi per il college potrebbe significare vivere una pensione di cibo in scatola e impiego part-time.

"Gran parte di ciò si riduce a quanto peso ti porti", dice Richard Russo, un consulente finanziario con Clarity Financial a Houston. "Ti assumi il 100% dell'onere per la pensione; non devi sostenere il 100% del peso per il college ".

Non è necessario, ma molti genitori lo vogliono ancora e, a tal fine, ci sono modi per dividere la differenza e lasciare spazio alla manovra.

Afferra 401 (k) corrispondenti dollari

Una partita di datore di lavoro non è qualcosa da cui dovresti mai andar via, e ciò significa contribuire almeno al tuo 401 (k) a catturare quei dollari. La più comune partita 401 (k) in questi giorni è dollaro per dollaro fino al primo 6% di contribuzione, che è una quantità significativa di denaro.

Non dovresti nemmeno prendere in considerazione altri obiettivi fino a quando non hai raggiunto quella partita per l'anno.

Questa è la tua rete di sicurezza per la pensione; non puoi utilizzarlo per finanziare l'istruzione di tuo figlio a meno che tu non sia disposto a pagare le imposte sul reddito su ciò che ritiri più una penalità del 10%.

Inizia a risparmiare il prima possibile

Il modo migliore per risparmiare per qualsiasi obiettivo è quello di mettere via i soldi presto e spesso. Più piccolo è il tuo bambino quando inizi a risparmiare, meno devi risparmiare nel complesso e più puoi dedicarti alla pensione.

Grazie all'interesse composto per questo: se il tuo obiettivo complessivo è raccogliere 100.000 dollari in un fondo universitario, iniziare a risparmiare con 18 anni di riserva significa che i guadagni degli investimenti saranno pari a quasi la metà dell'importo finale e dovrai risparmiare meno di $ 250. un mese. Se hai un totale di $ 1.000 che puoi permetterti di mettere da parte ogni mese, puoi metterne solo un quarto al college e stare comunque sulla buona strada. (Per la cronaca, se metti costantemente gli altri $ 750 in un conto di pensionamento ogni mese, avrai $ 1,3 milioni dopo 35 anni, che non è un piccolo piatto.)

Se inizi a risparmiare mentre tuo figlio si avvicina alle medie, d'altra parte, colpire quell'obiettivo da $ 100.000 richiederà l'intero $ 1.000 al mese, perché avrai molto meno tempo per guadagnare interesse e crescere.

Considerare un Roth IRA per la flessibilità

Un piano 529 è generalmente considerato il miglior veicolo di risparmio del college. È avvantaggiato in termini fiscali, sia a livello federale che in alcuni stati, e presenta limiti di contribuzione elevati. Ma è anche abbastanza inflessibile in quanto i soldi devono essere utilizzati per le spese di istruzione qualificata. Se tuo figlio decide di non frequentare il college, puoi cambiare il beneficiario; se questa non è un'opzione e devi invece ritirare il denaro, pagherai una penale del 10% e le imposte sul reddito.

Ecco perché l'idea di usare un Roth IRA tiene l'acqua, in particolare quando i tuoi figli sono giovani e potresti semplicemente iniziare la tua carriera o allungare una sola entrata. Il Roth consente la distribuzione di contributi in qualsiasi momento, senza tasse o penalità.

"Lo dico ai genitori, non devi mettere tutto in un 529 adesso. Inizia con un Roth e questo ti dà il tempo per valutare la tua situazione finanziaria e il potenziale della tua carriera ", dice Russo.

Man mano che i tuoi figli crescono, puoi adeguare le tue aspettative e decidere che un paio di anni di università in cui iniziare è un buon modo per tenere sotto controllo i costi. Oppure il tuo reddito potrebbe aumentare notevolmente nel tempo, allentando la tensione tra questi due obiettivi di risparmio. Oppure potresti decidere di posizionarti bene per la pensione e di voler aumentare gli sforzi per il risparmio scolastico aprendo il 529.

"Un Roth IRA è un modo per bilanciare. Davvero vuoi un Roth IRA per andare in pensione, ma psicologicamente, sai che se hai bisogno di sfruttarlo per l'educazione, puoi ", dice Russo.

La linea di fondo

Una cosa che molti genitori non riescono a capire nel momento è che il risparmio per l'università a scapito della propria pensione può facilmente ritorcersi contro: se non puoi risparmiare abbastanza soldi per sostenerti, potresti finire per affidarti a tuo figlio durante la pensione. È un tratto anche per uno stipendio della Ivy-League, e non è un fardello che vuoi che il tuo bambino sopporti.

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Arielle O'Shea è una scrittrice di Investmentmatome, un sito di finanza personale. E-mail: [email protected] . Twitter: @arioshea .

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