Gli investimenti ad alto rendimento n. 1 dell'élite d'America |

È un investimento preferito tra i ricchi d'America.

Non ha nulla fare con azioni o obbligazioni. Né è influenzato dall'economia.

Una volta disponibile esclusivamente per gli americani più ricchi, questa risorsa generatrice di ricchezza è ora disponibile per il resto di noi.

Non sto parlando di fondi hedge … accordi di investimento accreditati … o offerte private. Ma su un altro investimento che è stato conosciuto per proteggere la ricchezza in modo più resiliente di una qualsiasi di queste … una fonte di reddito perpetuo che ha sostenuto i sontuosi stili di vita dei ricchi americani attraverso i buoni tempi e i cattivi.

E lo fa crescendo più velocemente di l'aumento dell'inflazione … una media del 10% all'anno negli ultimi 60 anni.

È sufficiente raddoppiare il reddito ogni quattro anni.

Ciò significa che ogni $ 1.000 investiti nel 2005 sarebbero cresciuti fino a $ 4,000 entro il 2013 e probabilmente crescere a $ 16.000 entro il 2021 se questo investimento continuasse a capitalizzare al suo tasso di crescita medio storico di 60 anni.

Crescita prevista usando questo patrimonio generativo

Se hai letto i miei saggi precedenti su questo investimento prima, sai che grazie a una legge nascosta nel profondo del Cigar Excise Tax Extension Act, firmato più di 50 anni fa dal presidente Eisenhower, è ora possibile per gli americani ordinari attingere alla stessa fonte di reddito.

In effetti, puoi iniziare a investire in queste "Eisenhower Trusts", come li ho soprannominati, con un minimo di $ 500. E anche se non sono azioni, obbligazioni, opzioni, materie prime, valute o fondi comuni di investimento, puoi facilmente approfittarne tramite il tuo regolare broker. Soprattutto, puoi iniziare a ricevere entrate da questi veicoli di investimento in soli 90 giorni.

Oggi, voglio condividere con te uno dei miei preferiti "Eisenhower Trusts". E mentre è solo uno dei tanti "Eisenhower Trusts" che gli investitori possono acquistare oggi, il mio obiettivo è farti capire il potere che questi investimenti devono generare enormi entrate per il tuo portafoglio nel momento in cui finisci di leggere il saggio di oggi.

Realty Income (NYSE: O) è stato costruito per un unico scopo: gettare un flusso crescente di redditi da locazione avvantaggiati dalle tasse. La società ha iniziato questa missione nel 1992 con 600 proprietà sparse. Un decennio più tardi, il portfolio aveva raddoppiato le sue dimensioni a 1.200 proprietà. E oggi, questo impero coast-to-coast si estende su oltre 3.600 proprietà.

La maggior parte del portafoglio da 9,2 miliardi di dollari della società è investito in immobili commerciali al dettaglio situati in luoghi privilegiati e ad alto traffico. E sono affittati a inquilini affidabili che pagano diligentemente l'affitto in tempo ogni mese.

E questi inquilini non sono individui regolari - Gli inquilini di Realty sono aziende note e di fiducia come Taco Bell, Circle K, Walgreens e Regal Cinemas.

Quando Realty Income ha debuttato alla Borsa di New York nel 1994, la società generava circa $ 40 milioni di fondi da operazioni (FFO) all'anno. Ora, sta sfornando $ 40 milioni al mese, o $ 119 milioni lo scorso trimestre.

Poiché la società è strutturata come un Real Estate Investment Trust (REIT), ogni centesimo di tale profitto è esentato dal morso fiscale dello zio Sam. Ciò lascia più soldi sul tavolo da dividere. Le distribuzioni vengono pagate mensilmente, il che significa che i tuoi interessi si aggravano ancora più velocemente.

A novembre, Realty Income ha fatto il suo 520esimo dividendo consecutivo mensile, un tratto notevole che risale a 44 anni fino al 1970. Al momento, gli investitori ottengono $ 0,182 mensilmente, o $ 2,19 all'anno per un rendimento da dividendo del 5,4% a prezzi recenti.

I pagamenti sono aumentati costantemente, spesso più di una volta l'anno - e talvolta ogni 90 giorni. In effetti, la società ha annunciato 63 aumenti consecutivi del dividendo trimestrale. In media, le distribuzioni hanno registrato un aumento del 7,4% annuo negli ultimi due decenni.

Se tale ritmo continua, i dividendi aumenterebbero del 43% nei prossimi cinque anni e raddoppieranno nei prossimi 10.

Negli ultimi 40 anni ci sono state delle dure recessioni immobiliari commerciali. Ma Realty Income è stato un attore stabile per tutte le stagioni. Anche durante il crollo finanziario e la recessione del 2008-2009, i tassi di occupazione non sono mai scesi al di sotto del 96%.

Oggi sono al 98,2%, con una deviazione minima da un quarto all'altro.

Parte di quella stabilità viene dal profondo base di affittuari - l'azienda affitta alle aziende in 50 diversi settori che vanno dall'abbigliamento ai negozi di alimentari.

In secondo luogo, le proprietà sono in genere affittate con contratti di affitto a tripla-rete. Ciò significa che gli inquilini (non il proprietario) sono responsabili per le tasse di proprietà, le spese di assicurazione e di manutenzione, il che aiuta a minimizzare l'impatto dei costi crescenti di manutenzione e porta a margini superiori. Ancora meglio, la maggior parte dei contratti di locazione prevede clausole predefinite che prevedono aumenti automatici dell'affitto dell'1% al 2%.

Infine, la maggior parte degli affittuari della società stipula contratti di locazione a lungo termine che vanno da 10 a 25 anni, con 11 anni rimanenti il leasing medio

Tutto questo aiuta a capire perché la cassetta postale di Realty Income continua a riempire di assegni di affitto ogni mese - e perché gli investitori non hanno perso un dividendo da quando Richard Nixon era presidente.

Questo è chiaramente un business costruito per generare secchi di denaro attraverso spessi e sottili.

Realty Income ha appena chiuso i libri in un altro trimestre da record. Dopo aver valutato i risultati, sono ancora più impressionato dall'azienda rispetto a quando l'ho consigliato ai miei High-Yield Investing lettori la scorsa estate.

Nei primi nove mesi del 2013, Realty Il reddito ha generato $ 337,4 milioni di fondi disponibili per la distribuzione e ha pagato $ 298,5 milioni di dividendi, lasciando un eccesso di $ 38,9 milioni.

Questo è più del doppio dei $ 19,0 milioni rimasti dopo i dividendi in questo momento l'anno scorso. Non capita spesso che un'azienda aumenti la propria distribuzione del 20% e abbia un payout inferiore rispetto a quello con cui è iniziata. Ciò significa che c'è più spazio per continuare a pagare i dividendi anche se i flussi di cassa si riducono. Ma è improbabile.

L'azienda ha investito $ 1,5 miliardi in nuove proprietà l'anno scorso. E non dovrà cercare difficile trovare gli affittuari. In effetti, queste nuove proprietà sono già occupate al 100% con contratti di locazione che generano rendimenti del 7% sugli investimenti.

Questo è ancora uno stock che dovrebbe essere affrontato prima per reddito e per l'apprezzamento del capitale secondo. Ma penso che gli investitori dovrebbero catturarne qualcuna nei prossimi 12-24 mesi.

Questo articolo è stato originariamente pubblicato da StreetAuthority con il titolo: Questo investimento ad alto rendimento è stato riservato per l'Elite americana … Fino ad ora